長(zhǎng)江商報(bào)消息 ●長(zhǎng)江商報(bào)記者 徐佳
科創(chuàng)板再次迎來(lái)半導(dǎo)體巨無(wú)霸。
6月6日,證監(jiān)會(huì)發(fā)布關(guān)于華虹半導(dǎo)體有限公司(以下簡(jiǎn)稱“華虹半導(dǎo)體”,01347.HK)首次公開發(fā)行股票注冊(cè)的批復(fù),證監(jiān)會(huì)同意華虹半導(dǎo)體首次公開發(fā)行股票的注冊(cè)申請(qǐng)。
招股書顯示,華虹半導(dǎo)體此次擬公開發(fā)行新股不超過(guò)4.34億股并在科創(chuàng)板上市,募集資金總額180億元分別投入到華虹制造(無(wú)錫)項(xiàng)目、8英寸廠優(yōu)化升級(jí)項(xiàng)目等。
長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到,科創(chuàng)板開板以來(lái),僅有中芯國(guó)際、百濟(jì)神州的首發(fā)募資規(guī)模高于華虹半導(dǎo)體,而中芯國(guó)際與華虹半導(dǎo)體并稱為“半導(dǎo)體雙雄”。如果華虹半導(dǎo)體在今年年內(nèi)完成發(fā)行,其也或?qū)⒊蔀榭苿?chuàng)板2023年最大的IPO項(xiàng)目。
作為全球領(lǐng)先的特色工藝晶圓代工企業(yè)之一,華虹半導(dǎo)體盈利能力較強(qiáng)。2020—2022年,華虹半導(dǎo)體分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入67.37億元、106.3億元、167.86億元,歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)(歸母凈利潤(rùn),下同)為5.05億元、16.6億元、30.09億元。
日前,華虹半導(dǎo)體預(yù)計(jì),今年上半年公司營(yíng)業(yè)收入約85億元至87.2億元,同比增長(zhǎng)7.19%至9.96%;歸母凈利潤(rùn)12.5億元至17.5億元,同比增長(zhǎng)3.91%至45.47%。
首發(fā)注冊(cè)申請(qǐng)獲得證監(jiān)會(huì)批復(fù)
從首發(fā)申請(qǐng)正式被受理到拿下證監(jiān)會(huì)批復(fù),華虹半導(dǎo)體回A已經(jīng)推進(jìn)了8個(gè)月時(shí)間。
2022年11月4日,上交所科創(chuàng)板首次發(fā)布華虹半導(dǎo)體A股招股書,公司科創(chuàng)板IPO申請(qǐng)正式被受理。2023年5月17日,華虹半導(dǎo)體通過(guò)上交所上市審核委員會(huì)審核。
6月5日,證監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于同意華虹半導(dǎo)體有限公司首次公開發(fā)行股票注冊(cè)的批復(fù)》,同意華虹半導(dǎo)體首次公開發(fā)行股票的注冊(cè)申請(qǐng),公司本次發(fā)行股票應(yīng)嚴(yán)格按照?qǐng)?bào)送上交所的招股說(shuō)明書和發(fā)行承銷方案實(shí)施。本批復(fù)自同意注冊(cè)之日起12個(gè)月內(nèi)有效。
招股書顯示,華虹半導(dǎo)體此次擬公開發(fā)行新股不超過(guò)4.34億股并在科創(chuàng)板上市,募集資金總額180億元分別投入到華虹制造(無(wú)錫)項(xiàng)目、8英寸廠優(yōu)化升級(jí)項(xiàng)目、特色工藝技術(shù)創(chuàng)新研發(fā)項(xiàng)目及補(bǔ)充流動(dòng)資金。
長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到,科創(chuàng)板開板近四年以來(lái),首發(fā)募資規(guī)模在百億以上的企業(yè)共有6家,分別為中芯國(guó)際、百濟(jì)神州、聯(lián)影醫(yī)療、海光信息、中國(guó)通號(hào)、晶科能源,分別募資532.3億元、221.6億元、109.88億元、108億元、105.3億元、100億元。
截至6月7日,科創(chuàng)板今年共有31家企業(yè)上市,其中中芯集成、晶合集成分別募資96.27億元、99.6億元。
以此來(lái)看,華虹半導(dǎo)體180億元的首發(fā)募資規(guī)模,在科創(chuàng)板歷史上排名第三。且如果公司在年內(nèi)發(fā)行完成,其也將成為科創(chuàng)板2023年最大的IPO項(xiàng)目。
值得一提的是,中芯國(guó)際和華虹半導(dǎo)體被稱為“半導(dǎo)體雙雄”。根據(jù)Trend Force的統(tǒng)計(jì),2021年全球前十大晶圓代工廠市場(chǎng)份額表中,中芯國(guó)際排第五位,市場(chǎng)份額為4.9%;華虹半導(dǎo)體排在第七位,市場(chǎng)份額約為1.5%。
早在2020年7月16日,中芯國(guó)際就已順利在科創(chuàng)板上市,且從IPO被受理到科創(chuàng)板上市僅用了45天,創(chuàng)下了A股十年來(lái)最快上市速度的紀(jì)錄。
截至6月7日收盤,中芯國(guó)際、華虹半導(dǎo)體H股股價(jià)分別為21.7港元/股、26.9港元/股,市值分別為1720億港元、351.88億港元。其中中芯國(guó)際的A股股價(jià)為54.67元/股,總市值4333億元。
去年盈利30億綜合毛利率升至35.86%
作為全球產(chǎn)能排名第一的功率器件晶圓代工企業(yè),華虹半導(dǎo)體也是唯一一家同時(shí)具備8英寸以及12英寸功率器件代工能力的企業(yè)。
招股書顯示,2020年至2022年,華虹半導(dǎo)體分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入67.37億元、106.3億元、167.86億元,歸母凈利潤(rùn)為5.05億元、16.6億元、30.09億元,扣除非經(jīng)常性損益后的歸母凈利潤(rùn)分別為1.81億元、10.83億元、25.7億元,經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為24.36億元、39.06億元、55.24億元。
長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到,上述報(bào)告期內(nèi),華虹半導(dǎo)體的綜合毛利率分別為18.46%、28.09%、35.86%,雖然整體呈增長(zhǎng)趨勢(shì),但低于中芯國(guó)際同期23.78%、29.31%、38.3%的綜合毛利率水平,其中2021年和2022年也低于同期同行業(yè)可比上市公司31.51%、37.02%的綜合毛利率平均水平。
對(duì)此,華虹半導(dǎo)體表示,2021年及2022年,公司通過(guò)新產(chǎn)品新技術(shù)導(dǎo)入、優(yōu)化產(chǎn)品組合、提升產(chǎn)品價(jià)格,同時(shí)華虹無(wú)錫12英寸產(chǎn)線規(guī)�;�(yīng)逐步顯現(xiàn),公司產(chǎn)品單位成本相應(yīng)下降,公司毛利率水平快速提升,由于公司華虹無(wú)錫12英寸仍在產(chǎn)能爬坡階段,導(dǎo)致2021年及2022年公司整體毛利率水平略低于同行業(yè)可比公司均值。
此外,華虹半導(dǎo)體的研發(fā)費(fèi)用也出現(xiàn)波動(dòng)。2020年至2022年,華虹半導(dǎo)體的研發(fā)費(fèi)用分別為7.39億元、5.16億元、10.77億元,占各期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為10.97%、4.86%、6.41%。同期,中芯國(guó)際的研發(fā)費(fèi)用率分別為17.01%、11.56%、10%。
今年一季度,華虹半導(dǎo)體的營(yíng)業(yè)收入為43.74億元,同比增長(zhǎng)14.9%;歸母凈利潤(rùn)和扣非歸母凈利潤(rùn)分別為10.44億元、10.01億元,同比增長(zhǎng)62.74%、68.93%。
在此基礎(chǔ)上,華虹半導(dǎo)體預(yù)計(jì)今年上半年?duì)I業(yè)收入約85億元至87.2億元,同比增長(zhǎng)7.19%至9.96%;歸母凈利潤(rùn)12.5億元至17.5億元,同比增長(zhǎng)3.91%至45.47%;扣非歸母凈利潤(rùn)11.5億元至16.5億元,同比增長(zhǎng)2.93%至47.69%。
值得一提的是,在上市委會(huì)議中,監(jiān)管部門現(xiàn)場(chǎng)要求華虹半導(dǎo)體結(jié)合主要產(chǎn)品各項(xiàng)技術(shù)量化指標(biāo)、迭代趨勢(shì)等,說(shuō)明是否擁有較強(qiáng)的科技創(chuàng)新能力、國(guó)際領(lǐng)先技術(shù)并在同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中處于相對(duì)優(yōu)勢(shì)地位。同時(shí),監(jiān)管部門還對(duì)華虹半導(dǎo)體本次募集說(shuō)明書中關(guān)于高性能高壓電子新材料募投項(xiàng)目建設(shè)的必要性和合理性展開問(wèn)詢。
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責(zé)編:ZB