渝農(nóng)商行“吃利差”兩年少賺27.42億 首季營(yíng)收凈利雙降增速墊底A股農(nóng)商行

長(zhǎng)江商報(bào)消息 ●長(zhǎng)江商報(bào)記者 徐佳

A股萬億級(jí)上市農(nóng)商行渝農(nóng)商行（重慶農(nóng)村商業(yè)銀行，601077.SH、03618.HK）業(yè)績(jī)?cè)鏊俚絷?duì)。

數(shù)據(jù)顯示，2023年，渝農(nóng)商行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入279.56億元，同比減少3.57%；歸屬于該行股東的凈利潤(rùn)（凈利潤(rùn)，下同）109.02億元，同比增長(zhǎng)6.1%，連續(xù)兩年“減收增利”。今年第一季度，渝農(nóng)商行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入71.28億元，同比減少2.88%；凈利潤(rùn)35.24億元，同比減少10.81%，成為A股中唯一一家營(yíng)收凈利雙降的上市農(nóng)商行。

長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，息差收窄壓力下，2022年和2023年，渝農(nóng)商行實(shí)現(xiàn)利息凈收入254.04億元、234.93億元，同比減少8.31億元、19.11億元，降幅3.17%、7.52%。僅看“吃利差”這一項(xiàng)，渝農(nóng)商行兩年就少賺了27.42億元。

但另一方面，渝農(nóng)商行通過調(diào)整撥備計(jì)提平滑利潤(rùn)。在“減收增利”的2022年和2023年，渝農(nóng)商行信用減值損失金額同比分別減少27.75%、24.22%。而2024年第一季度，該行信用減值損失13.33億元，較上年同期增加12.03億元。

調(diào)整撥備計(jì)提影響業(yè)績(jī)?cè)鏊?/p>

日前，渝農(nóng)商行發(fā)布年報(bào)。2023年，該行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入279.56億元，同比減少3.57%；凈利潤(rùn)109.02億元，同比增長(zhǎng)6.1%。

渝農(nóng)商行已連續(xù)兩年出現(xiàn)“減收增利”的現(xiàn)象。此前的2021年，渝農(nóng)商行營(yíng)收規(guī)模首次突破300億，達(dá)到308.42億元，其凈利潤(rùn)也達(dá)到95.6億元，同比增長(zhǎng)13.79%。

但2022年，渝農(nóng)商行營(yíng)收開始負(fù)增長(zhǎng)，當(dāng)期該行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入289.9億元，同比減少6%；凈利潤(rùn)102.76億元，同比增長(zhǎng)7.49%。

降低撥備計(jì)提，對(duì)于渝農(nóng)商行業(yè)績(jī)的反哺作用尤為明顯。長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，回A之后，2019年至2021年，渝農(nóng)商行計(jì)提信用減值損失金額分別為65.73億元、102.09億元、108.52億元。其中，客戶貸款和墊款信用減值損失分別為49.35億元、94.59億元、110.51億元，呈增長(zhǎng)趨勢(shì)。

但在2022年，在營(yíng)收負(fù)增長(zhǎng)的背景下，渝農(nóng)商行信用減值損失金額為78.41億元，同比減少27.75%。其中，客戶貸款和墊款信用減值損失金額為77.19億元，同比減少33.32億元，降幅30.15%。

同樣的現(xiàn)象在2023年也出現(xiàn)，當(dāng)期渝農(nóng)商行計(jì)提信用減值損失59.41億元，同比減少18.99億元，降幅24.22%。其中，客戶貸款和墊款信用減值損失42.26億元，同比減少34.93億元，降幅45.25%。

對(duì)此，渝農(nóng)商行表示，主要是該行在以前年度已對(duì)大額風(fēng)險(xiǎn)貸款前瞻性計(jì)提減值準(zhǔn)備，同時(shí)不斷加大對(duì)前期不良資產(chǎn)的清收力度。2023年度貸款資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)步向好，減值損失顯著下降。

而連續(xù)兩年大幅降低信用減值損失計(jì)提之后，2024年開年，渝農(nóng)商行加大撥備計(jì)提，導(dǎo)致凈利潤(rùn)下滑。

一季報(bào)顯示，2024年第一季度，渝農(nóng)商行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入71.28億元，同比減少2.88%；凈利潤(rùn)35.24億元，同比減少10.81%。

渝農(nóng)商行亦表示，這主要是由信用減值損失變動(dòng)引起。一季度該行信用減值損失13.33億元，較上年同期增加12.03億元，主要是由于上年同期該行實(shí)現(xiàn)大額不良資產(chǎn)處置收回，金額占全年比重為70.76%，因此，該行上年同期信用減值損失比較基數(shù)較低，凈利潤(rùn)比較基數(shù)較高。

渝農(nóng)商行稱，該行將在保持對(duì)資產(chǎn)審慎計(jì)提減值損失的基礎(chǔ)上，持續(xù)加大對(duì)不良資產(chǎn)的清收力度，力爭(zhēng)保持全年回款金額穩(wěn)定。一季度該行撥備前利潤(rùn)51.23億元，較上年同期增長(zhǎng)5.44%。

息差壓力延續(xù)理財(cái)子公司凈利大降

通過撥備平滑利潤(rùn)，渝農(nóng)商行當(dāng)前面臨息差收窄壓力下的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)難題。

東財(cái)choice數(shù)據(jù)顯示，與同行相比，2023年，A股10家上市農(nóng)商行中，渝農(nóng)商行的營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)增速均排在第九位。2024年第一季度，渝農(nóng)商行成為A股中唯一一家營(yíng)收凈利雙降的上市農(nóng)商行。

年報(bào)顯示，2022年和2023年，渝農(nóng)商行實(shí)現(xiàn)利息凈收入254.04億元、234.93億元，同比減少8.31億元、19.11億元，降幅3.17%、7.52%。僅看“吃利差”這一項(xiàng)，渝農(nóng)商行兩年就少賺了27.42億元。

今年第一季度，渝農(nóng)商行的利息凈收入為55.19億元，同比繼續(xù)減少5.58億元。

不僅如此，2021年開始，渝農(nóng)商行的中間業(yè)務(wù)收入也連續(xù)三年負(fù)增長(zhǎng)。2020年至2023年，該行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入29.03億元、27.24億元、19.13億元、17.91億元，同比增長(zhǎng)29.65%、-6.16%、-29.77%、-6.37%。

其中，2023年，受整體市場(chǎng)資產(chǎn)收益率持續(xù)下行影響，渝農(nóng)商行的理財(cái)手續(xù)費(fèi)收入有所下降，當(dāng)期該行資金理財(cái)手續(xù)費(fèi)僅為2.27億元，同比減少50.84%。在高峰時(shí)期的2020年，該行資金理財(cái)手續(xù)費(fèi)達(dá)到19.37億元。

長(zhǎng)江商報(bào)記者還注意到，作為全國(guó)農(nóng)商行及西部法人銀行首家理財(cái)子公司，截至2023年末，渝農(nóng)商行旗下理財(cái)子公司渝農(nóng)商理財(cái)凈利潤(rùn)1.7億元，同比減少1.88億元，降幅達(dá)到52.5%。

不過，今年第一季度，渝農(nóng)商行的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入終于止跌回升，當(dāng)期為5.23億元，同比微增0.19%。

此外，從資產(chǎn)質(zhì)量上來看，截至2023年末，渝農(nóng)商行不良貸款余額80.59億元，較上年末增加3.43億元；不良貸款率1.19% ，較上年末下降0.03個(gè)百分點(diǎn)。

2024年3月末，渝農(nóng)商行資產(chǎn)總額超過1.49萬億元，客戶貸款和墊款總額6969.71億元，不良貸款余額82.74億元，較上年末增加2.15億元；不良貸款率1.19%，較上年末持平；撥備覆蓋率367.54%，較上年末提高0.84個(gè)百分點(diǎn)。

渝農(nóng)商行稱，2023年末該行公司類不良貸款繼續(xù)呈現(xiàn)“雙降”態(tài)勢(shì) ，資產(chǎn)質(zhì)量持續(xù)向好；但當(dāng)前宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩對(duì)零售客戶的影響仍在持續(xù) ，對(duì)該行零售貸款資產(chǎn)質(zhì)量帶來一定影響。

截至2023年末，渝農(nóng)商行零售不良貸款余額46.63億元，較上年末增加13.47億元，增幅40.6%，不良率由上年末的1.17%提升至1.6%。

責(zé)編：ZB