五大險企2022年攬收3.23萬億總投資收益降18% 壽險代理人壓降87萬財險“三巨頭”保費增9.5%

長江商報消息 ●長江商報記者 徐佳

資產(chǎn)負(fù)債罕見兩端承壓，2022年上市險企在復(fù)雜的市場環(huán)境下砥礪前行。

數(shù)據(jù)顯示，2022年A股五大上市險企中國平安、中國人保、中國太保、中國人壽、新華保險合計實現(xiàn)營業(yè)收入3.23萬億元、歸母凈利潤1746.93億元，同比減少2.12%、19.05%，相當(dāng)于日均凈賺4.79億元。

從整體上來看，2022年五大上市險企營收增速呈“三降兩升”趨勢，且歸母凈利潤僅中國人保一家實現(xiàn)正增長，其余四家均有不同程度下滑。

長江商報記者注意到，2022年權(quán)益市場的震蕩，使得險企投資端普遍表現(xiàn)不佳，成為拖累業(yè)績增長的核心原因之一。粗略計算，2022年上述五大險企的總投資收益合計為4681.75億元，同比減少約18.2%，總投資收益率齊降。但受到股權(quán)型投資股息和分紅收入、定期存款利息收入等增加影響， 五大險企的凈投資收益合計為5691.06億元，同比增長8.8%。

而在保險主業(yè)方面，2022年，壽險行業(yè)承壓態(tài)勢延續(xù)，代理人數(shù)量繼續(xù)壓縮。截至2022年末，上市險企個險營銷員數(shù)量合計為164.8萬人，較上年末減少87萬人，降幅約為34.6%。相比較而言，隨著經(jīng)濟的復(fù)蘇，財產(chǎn)險行業(yè)顯著回溫。2022年，財險“老三家”人保財險、平安產(chǎn)險、太保財險合計實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入9538.49億元，同比增長9.5%。其中，機動車輛險保費收入增速均在6%以上。

權(quán)益市場震蕩總投資收益率普遍下滑

數(shù)據(jù)顯示，2022年A股五大上市險企中國平安、中國人保、中國太保、中國人壽、新華保險分別實現(xiàn)營業(yè)收入11105.68億元、6208.59億元、4553.72億元、8260.55億元、2143.19億元，同比變動-5.9%、3.9%、3.3%、-3.8%、-3.6%；歸母凈利潤837.74億元、244.06億元、246.09億元、320.82億元、98.22億元，同比變動-17.6%、12.8%、-8.3%、-36.8%、-34.3%。

粗略計算，2022年，上述五大險企合計實現(xiàn)營業(yè)收入3.23萬億元、歸母凈利潤1746.93億元，同比減少2.12%、19.05%，相當(dāng)于日均凈賺4.79億元。

從整體上來看，2022年五大上市險企營收增速呈“三降兩升”趨勢，且歸母凈利潤僅中國人保一家實現(xiàn)正增長，其余四家均有不同程度下滑。

對此，中國人保副董事長、總裁王廷科表示，中國人保利潤增長主要是因為財險業(yè)經(jīng)營效益好，財險效益好主要是因為承保利潤好。

長江商報記者注意到，相較于2021年而言，2022年權(quán)益市場的震蕩，使得險企投資端普遍表現(xiàn)不佳，成為拖累業(yè)績增長的核心原因之一。

“以往要么是資產(chǎn)端承壓、要么是負(fù)債端承壓，去年的情況是兩端承壓，這種情況在歷史上是罕見的�！敝袊�人壽董事長白濤直言。

具體來看，2022年，中國平安、中國人保、中國太保、中國人壽、新華保險的總投資收益分別為1018.3億元、552.65億元、765.37億元、1877.51億元、467.92億元，同比減少29.3%、12.4%、17.9%、12.3%、18.8%，合計為4681.75億元，同比減少約18.2%；總投資收益率分別為2.5%、4.6%、4.2%、3.94%、4.3%，同比下降1.5、1.2、1.5、1.04、1.6個百分點。

不過，由于股權(quán)型投資股息和分紅收入、定期存款利息收入等增加，五大險企的凈投資收益表現(xiàn)相對較優(yōu)。2022年，中國平安、中國人保、中國太保、中國人壽、新華保險的凈投資收益分別為1888.41億元、603.55億元、791.8億元、1903.44億元、503.86億元，同比增長13.2%、15.5%、8.4%、0.8%、20.4%，合計為5691.06億元，同比增長8.8%。

其中，中國平安、中國人保、新華保險的凈投資收益率分別為4.7%、5.1%、4.6%，同比增長0.1、0.3、0.3個百分點，中國太保和中國人壽的凈投資收益率分別為4.3%、4%，同比減少0.2、0.38個百分點。

截至2022年末，中國平安、中國人保、中國太保、中國人壽、新華保險的投資資產(chǎn)規(guī)模分別為43684億元、12927.97億元、20262.83億元、50649.8億元、12030.08億元，較上年末分別增長11.5%、8%、1.8%、7.4%、11.1%。

壽險深度改革延續(xù)財產(chǎn)險明顯復(fù)蘇

除了投資端之外，承保端表現(xiàn)也是影響保險公司經(jīng)營業(yè)績的核心因素。

2022年，人身險行業(yè)深度調(diào)整延續(xù)，行業(yè)保費收入增速進一步放緩。其中，“壽險一哥”中國人壽2022年保險業(yè)務(wù)收入合計6151.9億元，同比減少0.5%。報告期內(nèi)，中國人壽的壽險、健康險、意外險業(yè)務(wù)的總保費分別為4856.42億元、1153.29億元、142.19億元，同比變動0.9%、-4.4%、-13.3%。

同時，2022年中國平安的壽險及健康險板塊實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入4735.65億元，同比減少4.14%；新華保險實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入1630.99億元，同比微降0.23%。

不過，2022年太保壽險保險業(yè)務(wù)收入2253.43億元，同比增長6.5%。中國人保的人身險板塊實現(xiàn)原保險保費收入1337.24億元，同比增長0.8%，均實現(xiàn)逆勢提升。其中人保壽險實現(xiàn)規(guī)模保費1028.64億元，同比增長0.6%，人保健康實現(xiàn)原保險保費收入410.22億元，同比增長14.5%。

長江商報記者注意到，2022年上市險企的個險營銷員隊伍規(guī)模繼續(xù)壓縮。截至2022年末，中國人壽、平安人壽、太保壽險、人保壽險以及新華保險的個險營銷員人數(shù)分別為66.8萬、44.5萬、24.1萬、9.7萬、19.7萬，較上年末分別減少18.5%、25.8%、46.9%、47.6%、49%，合計為164.8萬人，較上年末減少87萬人，降幅約為34.6%。

但同時，上市險企發(fā)力多元化渠道建設(shè)，特別是銀保渠道表現(xiàn)較為亮眼。其中，2022年太保壽險銀保渠道保險業(yè)務(wù)收入增速高達308.7%，中國人壽、平安人壽、太保壽險、新華保險的銀保渠道新單保費占比分別提升至14.7%、7.9%、41.5%、64.7%。

而在財產(chǎn)險板塊，隨著車險綜改對于保費影響的削弱，2022年財產(chǎn)險行業(yè)車險保費恢復(fù)增長，同時健康險、農(nóng)險等市場需求提升及有利政策也帶動了非車險保費的增長。

數(shù)據(jù)顯示，2022年，財險三巨頭人保財險、平安產(chǎn)險、太保財險分別實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入4875.33億元、2980.74億元、1703.77億元，合計為9538.49億元，同比增長9.5%。但其中，人保財險和太保財險的綜合成本率分別為97.6%、97.3%，同比下降1.9、1.7個百分點，平安產(chǎn)險的綜合成本率為100.3%，同比提升2.3個百分點。

其中，2022年，人保財險、平安產(chǎn)險、太保財險的機動車輛險實現(xiàn)保險業(yè)務(wù)收入2711.60億元、2014.36億元、979.92億元，同比增長6.2%、6.6%、6.7%；承保利潤分別為113.05億元、80.32億元、28.36億元，合計為221.73億元。

責(zé)編：ZB