六大行前三季凈利8660億降幅收窄至8.66% 年內(nèi)新增貸款7.4萬億平均增速超11%

    ●長江商報記者 徐佳

    以國有大行為代表的銀行業(yè)業(yè)績正呈現(xiàn)復(fù)蘇之勢。

    據(jù)長江商報記者統(tǒng)計，今年前三季度，國有六大行共計實現(xiàn)營業(yè)收入2.566萬億元，同比增長4.12%；凈利潤合計8660.45億元，同比減少8.66%。

    相較于上半年平均11.38%的降幅而言，國有行前三季度凈利潤平均降幅為8.3%，第三季度單季降幅1.5%，已有明顯收縮，整體穩(wěn)健的發(fā)展趨勢未發(fā)生變化。

    而在資產(chǎn)端方面，由于主動加強服務(wù)實體經(jīng)濟力度，截至三季度末，六大行共計發(fā)放貸款75.9萬億元，較上年末增加約7.4萬億元，平均增速超過11%。其中，工農(nóng)建交郵等五大行的公司類貸款總額分別為11.06萬億元、8.9萬億元、9.23萬億元、3.91萬億元、1.99萬億元。

    此外，截至三季度末，六大行共計吸收存款101.24萬億元，報告期內(nèi)合計新增客戶存款9.91萬億元。

    前三季度業(yè)績降幅明顯收窄

    數(shù)據(jù)顯示，今年前三季度，工農(nóng)中建交郵六大國有行分別實現(xiàn)營業(yè)收入6656.93億元、4982.44億元、4289.56億元、5714.35億元、1853.94億元、2162.63億元，同比增長2.9%、4.9%、3.03%、5.89%、5.16%、2.8%；凈利潤2301.73億元、1659.11億元、1559.86億元、2076.09億元、534.71億元、528.95億元，同比減少8.91%、8.7%、8.91%、8.7%、11.95%、2.67%。

    粗略計算，今年前三季度，六大行合計實現(xiàn)營業(yè)收入2.566萬億元，同比增長4.12%；凈利潤合計8660.45億元，同比減少821.32億元，降幅8.66%。

    從單季度業(yè)績來看，六大行中僅郵儲銀行第三季度業(yè)績增速回正，其他銀行凈利潤雖然同比仍為下降，但降幅已有明顯收窄。

    具體而言，今年第三季度，工商銀行實現(xiàn)營業(yè)收入2172.37億元，同比增長6.47%；凈利潤803.77億元，同比減少4.31%。農(nóng)業(yè)銀行實現(xiàn)營業(yè)收入1590.72億元，同比增長4.79%；凈利潤567.21億元，同比減少4.54%。中國銀行實現(xiàn)營業(yè)收入1432.46億元，同比增長2.61%；凈利潤481.74億元，同比減少3.27%。建設(shè)銀行實現(xiàn)營業(yè)收入1823.26億元，同比增長2.34%；凈利潤686.7億元，同比減少4.19%。交通銀行則實現(xiàn)營業(yè)收入586.07億元，同比增長0.85%；凈利潤16474億元，同比減少6.28%。而郵儲銀行單季度實現(xiàn)營業(yè)收入699.17億元，同比增長1.68%；凈利潤192.22億元，同比增長13.59%。

    而在今年上半年，工農(nóng)中建交郵六大行的凈利潤降幅則分別為11.2%、10.8%、11.22%、10.77%、14.26%、10.02%，平均降幅為11.38%。相較于此，前三季度六大行凈利潤平均降幅收縮至8.3%，第三季度更是直接下降至1.5%。

    對此，市場大多認為國有行利潤增速回升的核心驅(qū)動力來自于撥備拖累的下降。以單季營收凈利雙增的郵儲銀行為例，今年前三季度，郵儲銀行計提信用減值損失共計405.65億元，同比增長1.77%。其中，前二季度該行信用減值損失金額為335.9億元，同比增長21.3%。第三季度該行單季計提信用減值損失69.75億元，同比減少42.66%。

    其他幾家國有行中，今年前三季度，工行計提資產(chǎn)減值損失1797.3億元，同比增長30.47%。農(nóng)行信用減值損失1390.72億元，同比增加349.9億元，增幅33.51%，其中貸款減值損失1189.5億元。中行信用減值損失968.45億元，同比增長59.27%。建行計提減值損失共計1617.63億元，同比增長46.8%，其中信用減值損失1613.15億元，同比增長46.73%。交行則計提信用減值損失519.14億元，同比增長40.52%。

    期末客戶貸款總額接近76萬億

    從資產(chǎn)規(guī)模上來看，截至三季度末，工農(nóng)中建交郵六大行資產(chǎn)總額分別達到33.47萬億元、27.3萬億元、24.7萬億元、28.3萬億元、10.8萬億元、11.13萬億元，較上年末分別增長11.17%、9.72%、8.49%、11.25%、8.98%、8.98%。

    其中，客戶貸款及墊款總額分別為18.44萬億元、14.97萬億元、14.31萬億元、16.71萬億元、5.82萬億元、5.65萬億元，較上年末分別增長10.03%、12.07%、9.48%、11.24%、9.66%、13.63%，平均增速11.02%。三季度末，六大行共計發(fā)放貸款75.9萬億元，較上年末增加約7.4萬億元。

    由于主動增強實體經(jīng)濟支持力度，截至三季度末，除了中國銀行未披露相關(guān)數(shù)據(jù)之外，工農(nóng)建交郵等五大行的公司類貸款總額分別為11.06萬億元、8.9萬億元、9.23萬億元、3.91萬億元、1.99萬億元，而個人貸款總額分別為6.97萬億元、6.07萬億元、7.17萬億元、1.91億元、3.19萬億元。

    值得關(guān)注的是，六大行中郵儲銀行零售貸款占比相對較高，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)優(yōu)化明顯。截至三季度末，郵儲銀行零售貸款3.19萬億，較年初增長16.11%，占該行期末貸款總額的比例為56.61%，較年初增加1.21個百分點，占比超過對公貸款，在行業(yè)內(nèi)處于較高水平。

    從負債結(jié)構(gòu)上來看，截至三季度末，郵儲銀行吸收存款突破10萬億元，較上年末增加6922.65億元，增長7.43%。其中，個人存款8.75萬億元，較年初增長6.94%，占存款總額的比例高達87.46%。

    其余五大行中，工農(nóng)中建交三季度末存款總額分別為25.59萬億元、20.78萬億元、17.38萬億元、20.94萬億元、6.54萬億元，較上年末分別提升11.35%、10.25%、9.91%、14.02%、8.93%。

    綜上統(tǒng)計，前三季度，六大行合計新增客戶存款9.91萬億元，期末吸收存款總額合計達到101.24萬億元。

    隨著生息資產(chǎn)規(guī)模的擴大，六大行利息凈收入均保持正向提升。今年前三季度，工農(nóng)中建交郵分別實現(xiàn)利息凈收入4628.18億元、3937.85億元、2975.05億元、4047.87億元、1140.14億元、1864.03億元，同比增長2.13%、9.24%、7.09%、6.66%、7.23%、4.03%。

    不過，需要注意的是，相較于上年而言，六家國有行不良率均有所抬頭。截至三季度末，工農(nóng)中建交郵的不良貸款率分別為1.55%、1.52%、1.48%、1.53%、1.67%、0.88%，較上年末分別提升0.12、0.12、0.11、0.11、0.2、0.02個百分點。期末撥備覆蓋率190.19%、272.44%、177.46%、217.51%、150.81%、403.21%，僅郵儲銀行較上年末提升13.76個百分點，其余五家銀行撥備覆蓋率較上年末分別下降9.13、16.31、5.4、10.18、20.96個百分點。

    資本充足方面，截至三季度末，工農(nóng)中建交郵的資本充足率分別為16.47%、16.54%、15.69%、16.88%、14.47%、13.86%，一級資本充足率分別為13.94%、12.76%、12.64%、13.86%、12.13%、11.81%，核心一級資本充足率分別為12.84%、10.85%、10.87%、13.15%、10.41%、9.51%，均滿足于監(jiān)管要求。

    東吳證券分析指出，國有大行作為今年“讓利實體”的主體，市場對于盈利增速、凈息差及資產(chǎn)質(zhì)量指標的壓力已有充分預(yù)期，估值中已充分反映。隨著宏觀環(huán)境回暖，市場對國有大行的信心企穩(wěn)，目前對于分紅比例調(diào)整的擔(dān)憂已有所弱化，該券商判斷市場預(yù)期的改善將領(lǐng)先于凈息差、資產(chǎn)質(zhì)量等財務(wù)指標的改善，對應(yīng)三季報后國有行進入估值修復(fù)階段。

責(zé)編：ZB