“改革尖兵”股份行駛?cè)爰铀俎D(zhuǎn)型期

長(zhǎng)江商報(bào)消息 從規(guī)模高速擴(kuò)張到總資產(chǎn)增速僅比去年年末增長(zhǎng)0.09%，凈利增速降至個(gè)位數(shù)

□本報(bào)記者 但慧芳

“銀行的日子越來(lái)越難過(guò)，躺著賺錢的時(shí)代一去不復(fù)返了�！睂�(duì)這一行業(yè)共識(shí)感受越來(lái)越深的，當(dāng)屬中國(guó)銀行業(yè)中市場(chǎng)化程度最高的12家全國(guó)股份制商業(yè)銀行。

已公布的2017年上市銀行半年報(bào)顯示，8家上市股份制銀行，總資產(chǎn)規(guī)模為39.47萬(wàn)億，相比于今年第一季度末的39.36萬(wàn)億，增速僅0.28%；相比去年底，第一季度總資產(chǎn)規(guī)模增速為0.81%。總規(guī)模增長(zhǎng)放緩正在整個(gè)行業(yè)中體現(xiàn)。截至今年8月，股份制商業(yè)銀行總資產(chǎn)43.51萬(wàn)億，僅比去年年末43.47萬(wàn)億增長(zhǎng)0.09%，而在去年同期增速水平為9.35%。凈利潤(rùn)增速上，2015年以后股份制商業(yè)銀行此前動(dòng)輒平均20%-40%的高增速不再，多家增速降至個(gè)位數(shù)。

“銀行是一個(gè)順周期的行業(yè)。2012年以后宏觀經(jīng)濟(jì)增速下行飛速發(fā)展的股份行，資產(chǎn)擴(kuò)張減緩、利潤(rùn)下降�！�10月中旬，安徽大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院金融學(xué)教授鄭蘭祥接受長(zhǎng)江商報(bào)記者采訪時(shí)表示，“但是代表銀行業(yè)創(chuàng)新‘排頭兵’的股份制銀行，已經(jīng)在過(guò)去發(fā)展中形成了一些核心競(jìng)爭(zhēng)力。進(jìn)入新時(shí)期，股份制銀行要從金融科技創(chuàng)新著力，搭建更完善的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，提供更安全、便捷、高效、低成本的金融服務(wù)�！�

“股份制銀行已經(jīng)快速啟動(dòng)‘二次轉(zhuǎn)型’、‘三次轉(zhuǎn)型’。所在銀行目前科技金融是主攻方向，打造‘網(wǎng)絡(luò)化、數(shù)據(jù)化、智能化’Fintech銀行（金融科技銀行）�！币晃还煞葜沏y行人士對(duì)長(zhǎng)江商報(bào)記者表示。

轉(zhuǎn)入“白銀時(shí)代”凈利增速降至個(gè)位數(shù)

變革浪潮中，股份制銀行正經(jīng)受著一輪洗禮。宏觀經(jīng)濟(jì)增速下行、金融脫媒、利率市場(chǎng)化、互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊……

在規(guī)模增長(zhǎng)速度方面，今年6月以來(lái)，與其他類型的銀行相比較，股份制銀行擴(kuò)張速度最慢。從時(shí)間軸縱向來(lái)看，股份行資產(chǎn)擴(kuò)張速度快速下降。這也是股份制銀行連續(xù)三年規(guī)模加速擴(kuò)張后首次規(guī)模擴(kuò)張放緩。

銀監(jiān)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2017年8月末，股份制銀行總資產(chǎn)規(guī)模43.51萬(wàn)億；相比2016年四季度末43.47萬(wàn)億的規(guī)模，僅增長(zhǎng)0.09%。實(shí)際上，相比2016年底，今年前1-7月股份制銀行總資產(chǎn)規(guī)模出現(xiàn)下滑趨勢(shì)，其中今年2月底，總資產(chǎn)規(guī)模下滑至43.12萬(wàn)億，此后有所回升；而到5月底，資產(chǎn)規(guī)模又下滑至43.16萬(wàn)億。

長(zhǎng)江商報(bào)記者統(tǒng)計(jì)銀監(jiān)會(huì)官網(wǎng)上有記錄的歷史統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，2003年至2016年14年間，盡管統(tǒng)計(jì)口徑曾出現(xiàn)過(guò)變化，但總資產(chǎn)規(guī)模增速均在20%-30%左右。

2003年末，股份制銀行的總資產(chǎn)為3.82萬(wàn)億元，占整個(gè)銀行業(yè)總資產(chǎn)的13.8%；截至今年8月末，股份制商業(yè)銀行總資產(chǎn)為43.51萬(wàn)億元，占銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)比例為18.2%�？傎Y產(chǎn)10多年間增長(zhǎng)近12倍，股份制銀行歷經(jīng)了由弱到強(qiáng)、由小到大，目前面臨著增速放緩的現(xiàn)狀。

“黃金十年”不再，建起現(xiàn)代企業(yè)金融制度、探索差異化發(fā)展、承擔(dān)中國(guó)金融業(yè)“改革尖兵”角色的股份制銀行，已邁入“白銀時(shí)代”。

從營(yíng)收能力和盈利能力來(lái)看，股份制銀行同樣面臨著營(yíng)業(yè)收入、凈息差收入、凈利潤(rùn)增速下降的情況。截至今年上半年，8家股份制上市銀行半年報(bào)數(shù)據(jù)顯示 ，有7家股份行凈利潤(rùn)增速已降至個(gè)位數(shù)，僅招商銀行一家維持在11.70%的增速水平。長(zhǎng)江商報(bào)記者計(jì)算發(fā)現(xiàn)，上市股份行今年上半年凈利潤(rùn)的平均增速只有4.44%。

回溯歷史數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，2015年以來(lái)，上市股份行凈利潤(rùn)的平均增速都在5%以下，2015年底至2017年上半年分別為4.93%、4.28%和4.44%。而在2001年到2014年底14年間，上市股份行的凈利潤(rùn)年平均增速均在10%以上，其中2006-2011年6年間年平均增速超過(guò)30%，在最高峰時(shí)甚至成倍增長(zhǎng)。

“以規(guī)模擴(kuò)張尋求營(yíng)收增長(zhǎng)、以營(yíng)收增長(zhǎng)獲得利息凈收入實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)增長(zhǎng)的發(fā)展思路已經(jīng)難以持續(xù)。股份制銀行很早就意識(shí)到這一點(diǎn)并開始啟動(dòng)多次轉(zhuǎn)型�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融、打造交易銀行、零售銀行、輕型銀行、發(fā)展財(cái)富管理等中間業(yè)務(wù)，成了各家股份行競(jìng)相角逐的重點(diǎn)領(lǐng)域�！庇匈Y深金融研究人士指出。

多次差異化轉(zhuǎn)型特色經(jīng)營(yíng)效應(yīng)顯現(xiàn)

事實(shí)上，股份制銀行相比于“大塊頭”的國(guó)有大行和經(jīng)營(yíng)區(qū)域市場(chǎng)的城商行、農(nóng)商行，一直處于“不上不下”的處境之下。

此前曾有多位股份制銀行對(duì)長(zhǎng)江商報(bào)記者描述其生產(chǎn)狀態(tài)：物理網(wǎng)點(diǎn)遠(yuǎn)不及國(guó)有行、地方項(xiàng)目搶不贏城商行、農(nóng)商行，幾乎是央企、國(guó)企背景下的“全市場(chǎng)化運(yùn)作”，“憑競(jìng)爭(zhēng)力和服務(wù)效率、服務(wù)水平搶市場(chǎng)”。

1986年，國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)重新組建交通銀行，標(biāo)志著我國(guó)股份制商業(yè)銀行的誕生；1987年，招商銀行正式成立，是我國(guó)第一家完全由企業(yè)法人持股的股份制商業(yè)銀行。而后，中信銀行、興業(yè)銀行、廣發(fā)銀行等成立。

三十多年的發(fā)展，股份制商業(yè)銀行漸漸“一枝獨(dú)秀”�！霸趧�(chuàng)新發(fā)展的過(guò)程中，全國(guó)性股份制商業(yè)銀行始終將服務(wù)客戶、服務(wù)實(shí)體作為改革發(fā)展、轉(zhuǎn)型升級(jí)的根本立足點(diǎn)，不斷探索差異化服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)模式。同時(shí)，在服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的過(guò)程中，各家銀行分別形成了各自的品牌特色和競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)�！敝醒胴�(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院教授、中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇指出。

“對(duì)股份制商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，基本上每家都有自己的特色業(yè)務(wù)�！蹦彻煞葜沏y行人士對(duì)長(zhǎng)江商報(bào)記者表示，比如招商銀行的零售業(yè)務(wù)出色，中信銀行的公司業(yè)務(wù)比較強(qiáng)，民生銀行在小微企業(yè)服務(wù)方面貸款比重最大，興業(yè)銀行在同業(yè)業(yè)務(wù)和投行、理財(cái)、資管業(yè)務(wù)上領(lǐng)先。

事實(shí)上，長(zhǎng)江商報(bào)記者從招商銀行、興業(yè)銀行、中信銀行等多家股份制銀行獲悉，在打造特色銀行之外，“轉(zhuǎn)型”已成為各股份行戰(zhàn)略定位的關(guān)鍵核心。

招商銀行行長(zhǎng)田惠宇在30周年紀(jì)念會(huì)上表示，招商銀行的“二次轉(zhuǎn)型”，即將進(jìn)入“下半場(chǎng)”。招行增長(zhǎng)的新動(dòng)能，下一步來(lái)自金融科技，通過(guò)科技推動(dòng)整體業(yè)務(wù)，特別是零售業(yè)務(wù)的投入產(chǎn)出曲線發(fā)生變化。招商銀行的“一次轉(zhuǎn)型”始于2004年，被普遍認(rèn)為是建立零售業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。2010年，招行開始實(shí)施“二次轉(zhuǎn)型”，加快向內(nèi)涵集約發(fā)展模式轉(zhuǎn)變，確立了提高資本效率、貸款風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)、費(fèi)用效率、價(jià)值客戶和風(fēng)控水平五大目標(biāo)。逐漸形成“一體兩翼、輕型銀行”戰(zhàn)略目標(biāo)。

興業(yè)銀行行長(zhǎng)陶以平談到新的五年規(guī)劃思路時(shí)稱，將圍繞“輕資本、高效率”的轉(zhuǎn)型目標(biāo)加快結(jié)算型、投資型和交易型“三型銀行”的建設(shè)。

中信銀行則在推進(jìn)零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型、持續(xù)加強(qiáng)零售核心競(jìng)爭(zhēng)力、提升客戶服務(wù)水平方面做出了探索和創(chuàng)新，積極推進(jìn)零售戰(zhàn)略“二次轉(zhuǎn)型”。

金融科技時(shí)代

建立虛擬交易平臺(tái)

安徽大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院金融學(xué)教授鄭蘭祥對(duì)長(zhǎng)江商報(bào)記者表示，“夾縫求生”的股份行在成立之初，就按照市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的體系和現(xiàn)代商業(yè)銀行模式來(lái)運(yùn)營(yíng)，又有較強(qiáng)的資本實(shí)力在快速增長(zhǎng)契機(jī)下發(fā)展自身，在應(yīng)對(duì)金融業(yè)新變革和加快戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型方面，起著引領(lǐng)銀行業(yè)創(chuàng)新的示范作用。

但是，在發(fā)展戰(zhàn)略、市場(chǎng)定位、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品服務(wù)方面，多位金融行業(yè)專家認(rèn)為，股份制銀行同質(zhì)化傾向仍然明顯，競(jìng)爭(zhēng)“白熱化”狀態(tài)愈演愈烈。

“觀察半年報(bào)中各銀行提出的發(fā)展方向，有頗多的相同之處�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融、打造交易銀行、零售銀行、輕型銀行、發(fā)展財(cái)富管理等中間業(yè)務(wù)，成了各家銀行發(fā)展戰(zhàn)略競(jìng)相角逐的重點(diǎn)領(lǐng)域�！苯鹑趯＜也車�(guó)嶺教授提出。“在客戶定位上，隨著金融脫媒現(xiàn)象的加劇，大多數(shù)銀行都出現(xiàn)了客戶下沉的現(xiàn)象，加大力度發(fā)展中小及小微企業(yè)客戶。在業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品和服務(wù)上，特別容易被模仿�！�

多位股份制銀行人士對(duì)長(zhǎng)江商報(bào)證實(shí)，從業(yè)務(wù)經(jīng)理的客戶和業(yè)績(jī)情況來(lái)看，近兩年來(lái)明顯發(fā)現(xiàn)增量難做，市場(chǎng)開發(fā)難度加大，新增業(yè)務(wù)數(shù)量縮窄。

基于此，鄭蘭祥指出股份制銀行一方面需要強(qiáng)調(diào)差異化定位、打造獨(dú)特特色對(duì)客戶進(jìn)行深度服務(wù)；另一方面在創(chuàng)新性上，要契合當(dāng)今金融科技的浪潮，建立互聯(lián)網(wǎng)虛擬交易服務(wù)平臺(tái)，替代此前的物理網(wǎng)點(diǎn)擴(kuò)張。

“總體上講，股份制商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型仍須在配合宏觀經(jīng)濟(jì)政策、運(yùn)用信息數(shù)據(jù)技術(shù)、提升組織架構(gòu)、優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、防范金融風(fēng)險(xiǎn)等方面著重進(jìn)行改革創(chuàng)新�！敝袊�(guó)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇在《股份制商業(yè)銀行二次轉(zhuǎn)型》一文中指出。

責(zé)編：ZB